替代财务

Alt Lending Rose的绽放是什么?

替代贷款是主流的一部分,可以很容易地忘记它如此大的速度。  

十年前,它几乎不存在 - 今天它在全球范围内的数量数量数量的消费者和小型企业,完全改变了贷款的工作。  

虽然曾经被认为是金融服务的利基小节,但这种替代现有贷款人的爆炸性增长使一些非常大的球员坐起来并注意到。

JPMORGAN CHASE CEO CEO CEO Jamie Dimon在年度4月份  股东信 警告“硅谷即将来临”,使用比CEO的普通人更具世界末日的语气。但是,他担心主流银行家面临着创业者手中的一些痛苦中断的人们非常令人痛苦。

“在传统银行业务的各种替代方案上,有很多大脑和金钱有很多初创公司,” 迪蒙写道。 “你读过大多数大多数的人都在贷款业务中,即公司可以非常快速地借给个人和小企业 - 这些实体相信 - 通过使用大数据来提高信贷承销。”

并且,根据2014年在同一信中制作的迪蒙的评论,这对主流银行并不好消息。

“他们都想吃午饭。他们中的每一个都会尝试,“他写道。

虽然午餐邀请并不一定是传统银行所喜欢的邀请,但普遍的智慧是它对创新有利 - 而且创新为市场和消费者提供了很大的东西。

我们也不会忘记,替代贷款的爆炸性抵达的时间表并不完全偶然 - 它在国际金融崩溃之后出现了,通过贷款良好的贷款实践。  

[BCTT Tweet =“Alt Liending的爆炸抵达并不偶然,这是对金融危机和信贷紧缩的反应”

由此产生的信贷紧缩仍然留下了大量的小型企业,突然不足的消费者突然无需获得信贷,或受到限制,缓慢和昂贵的访问。作为技术增强的替代品出现的替代贷款人完全在线运行,使用基于云的基础设施和专有的承保算法,其使用比传统银行更多样化的指标筛选信誉。净结果?消费者和企业可以更快地获得贷款,以更直接的方式且通常具有更有利的条件。  

虽然,一般而言,市场已经被消费者团体和监管机构宽容掌握 - 或者至少容易发生 轻轻地对待 由于它提供了必要的作用,最近的报告 纽约时报 表明“每个人都赢得了替代贷款”的叙述可能有点危及,因为担心可能不一定对消费者或市场一样良好,如最初的炒作。  

一些不满意的客户

据据此,穆罕默德·曼苏尔是一名皇后会计师 纽约时报, 谁每年制作64千万美元。他在替代贷款中冒险的冒险开始于贷款俱乐部的7,680美元,他后来从繁荣中随访了10万美元。两个更多的贷款后,曼舍尔在洞里有点超过3100万美元。

曼舍尔肯定不是唯一的贷款出错时的悲惨故事。 Vella Parker拿出了一个打算巩固信用卡债务的贷款,而不是将贷款俱乐部贷款纳入债务,而不是将其占据费用(Parker失业)。

“我以前陷入了同样的陷阱,”帕克说,他在布朗克斯生活并有一个以前的破产。

她已经停止了付款。

Lisa Giordano也停止向贷款俱乐部支付债务,因为她无法跟上每月支付740美元。无法说服公司授予她永久贷款修改, 她停止了去年付款。

Parker的律师Charles Juntikka表示,他的破产客户越来越多地拥有市场贷款。

“直到几个月前,我从未听说过这些公司,”他说。

贷款俱乐部表示,它试图与努力借用,包括在布鲁克林生活的Giordano。但投资者也有义务履行投资条款。

收集问题

替代贷款人也从消费者团体中删除了一些匮乏,了解债务如何偿还,通常是通过直接借记客户(或商业)支票账户。贷款人声称,需要访问客户账户 - 即迅速提供资金是其基本价值主张的一部分,以及保持其支票费用的机制。

他们进一步注意,直接撤销贷款支付旨在方便,并且实际上许多贷款客户将其算作一个。  

“我喜欢这不是银行,”埃里克金说: 时代。在零售业务中工作的金,从贷款俱乐部提出了21,000美元的贷款,利率大约为9%的利率来清除他的信用卡债务。 “它增加了一定程度的责任,我不必监控它,”他说。

许多市场确实允许客户选择退出直接借记,但它以成本为止。例如,贷款俱乐部每次支票收取每笔款项额外收费7美元,而不是借记卡。首席执行官Renaud Laplanche指出,价格的差异是贷款俱乐部成本的差异。

“这对我们来说更具成本效益,我们将这些储蓄沿借款人传递给借款人。”

以较低的利率的形式。

然而,借款人并不总是知道选择出来是一种选择,这可能导致困难。

“它可以导致人们感到被困,”纽约MFY法律服务的律师彼得巴克 - 赫尔斯特说,他们向客户建立了市场贷款。 “他们不接近贷款人,因为他们认为没有办法。”

而且,有时候没有办法选择退出,即使在法律上讲,应该是一种选择。 SMB Lender Ondeck最近发现自己在法律的错误方面,一些有些人被描述为“侵略性”的收集实践。

当新的创新产品于12月份从欧洲央行提出了70,000美元的贷款时,第一个问题会出现。贷款的条款允许ondeck每天从公司的银行账户中撤回604美元。但是,该公司破产 - 尽管有人在多次通知公司的地位,但纽诺克仍将撤销支付。破产法官最终命令贷方退还金钱。北卡罗来纳州的一个不同的法官进一步责合了从不同的破产公司收集资金 - 即使在据称进入开设新银行账户的额外步骤后,仍将继续提款。

法官称“特别是故意和恶意”的举报,以ondeck返回这些资金。

在一份声明中,ondeck说:“我们正在采取所有纠正措施来纠正这种情况,包括遵守法院并进行任何所需的付款。此外,我们还制定了进一步的内部流程改进和控制,以防止未来的失误。“

对市场的担忧

有些人担心许多替代贷款人所采用的市场模式对经济带来了外部风险。与资产负债表贷方不同,像贷款俱乐部一样的市场比赛借款人贷款人,但不要借出任何资金。这些贷款人/投资者通常是对冲基金,共同基金或使用贷款的个人来平衡他们的投资组合。

根据穆迪的投资者服务,信用评级公司,该模型对抵押贷款行业的同志有所了解,抵押贷款坦克国际经济。像他们的房地产贷款人一样,穆迪警告说,许多替代的金融公司销售贷款并迅速批准将其销售给投资者。因为他们没有直接感受到默认的刺痛,所以他们对降低标准的动力。

但是,alt贷方说明了比较不太宽朴。出现问题的问题很快就会影响他们的底线。贷款俱乐部,如许多其他市场贷款人,如果贷款保持良好,那么这些费用的贷款服务费用仅为贷款俱乐部收入的20%。  

[BCTT Tweet =“与2000年初的抵押贷款承销商不同,Alt贷款人如果贷款变坏,则贷款人风险有形的经济流失。”]

更重要的是,如果公司承担太多风险,投资者将停止购买贷款。

也就是说,去年发布了大约120亿美元的市场贷款,从对冲基金和华尔街流动,创造能力(等压力)以承担更多贷款。  

“由和大,我们的借款人负责任地使用我们,”拉普拉南人说。 “有些人会做出错误的决定,或者他们处于某种情况,他们必须做出不良决定。”

感觉好的时代的结束?

“我相信这里有希望,但行业需求监测,”负责任贷款中心的执行副总裁加里卡拉曼说,该公司在达姆兰,国家统计局“问题是这些公司将继续使用技术提供公平的贷款或用它来挖掘传统的小美元贷款人。“

现在它确实注意到所有的故事都告诉了所有的故事 时代, 虽然悲伤,但也是用市场贷款的人的故事 - 才能释放出来 - 进一步挖掘债务洞,而不是一个。  

曼舍尔,皇后会计师,直接提到 nyt. 除了他的多个信用卡之外,在19个月内取出四个贷款可能是一个在纽约单一薪水上筹集两个孩子的人来说是一个财务错误。自以来提出破产。  

但是,在那里有不满意的消费者 - 关于被困在债务周期中的故事 - CFPB往往很快就会遵循,并且已经预测监管机构的疏忽可能是替代贷款的几个月 coming to an end.

这可能意味着一些ALT贷方的艰难时期,面对银行面临的同一条例(就像关于他们必须为潜在损失留出多少资本的规则)可能对业务非常糟糕。

而且,也许他们有意图的消费者 - 并且在大多数情况下都有很好的服务。

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新的PYMNTS研究: 订阅商务转换索引– APRIL 2021

关于这项研究: 在过去一年内签署订阅服务的三分之一的消费者只是为了免费试用。在2021年度订阅商务转换指数中,今日新闻调查2,022美国消费者,并分析了200多个订阅商务提供商,以归零的关键特征在粘稠,长期订阅者中转化为粘稠的“订阅奇怪”。

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